La Comissió Nacional del Mercat de Valors (CNMV) va imposar al llarg de 2011 un total de 51 multes per un import de 15,4 milions d’euros, gairebé set vegades més que l’any anterior, quan el muntant de les sancions va ascendir a 2,3 milions, malgrat registrar nou procediments més. L’Informe “anual sobre els mercats de valors i la seva actuació 2011” recull que durant el passat any el comitè executiu de l’organisme supervisor va acordar la incoació de 14 nous expedients sancionadors, en els quals es van imputar un total de 30 suposades infraccions.
En els expedients oberts es contemplaven nou infraccions per incompliment del règim jurídic de comunicació i publicitat de participacions significatives en societats cotitzades, tres per abús de mercat (manipulació i ús d’informació privilegiada), sis per incompliment de normes en la relació amb els clients i la resta per retards o altres irregularitats. Durant el curs del passat exercici, l’organisme va concloure 19 expedients que incloïen 31 infraccions. Quatre d’ells van ser iniciats en 2009, 14 en 2010 i un en 2011.
Les infraccions greus més recorregudes en expedients tancats van ser la no declaració o la incorrecta comunicació de participacions significatives (nou), mentre que a l’apartat de molt greus van sobresortir els incompliments en matèria d’ofertes públiques d’adquisició (quatre). Entre les empreses més destacades del panorama borsari sancionades el passat any es troben Espanyola del Zinc S. a. per infraccions greus, l’agència de valors Q-Renda per sancions greus i molt greus o Cartera Meridional S. a. per infraccions molt greus.
Quant a les sentències dictades en procediments interposats contra altres resolucions de la CNMV, totes elles van ser favorables a l’organisme supervisor, amb l’excepció d’una sentència de l’Audiència Nacional contra la qual es va interposar recurs de cassació en el Tribunal Suprem. Entre aquestes sentències, la memòria anual destaca dues en les quals l’Audiència Nacional confirmava l’autorització d’una suspensió de reemborsament de les participacions d’un fons d’inversió i l’acord d’arxiu d’una denúncia. L’informe també qualifica com “especialment rellevants” dues sentències del Tribunal Suprem que van declarar la inexistència de responsabilitat patrimonial de la CNMV per la seva actuació en relació amb una agència de valors i per la publicació d’una nota de premsa.
Pel que es refereix a la col·laboració de l’entitat amb jutges i tribunals, en 2011 es van tramitar un total de 161 sol·licituds de col·laboració, que corresponien la majoria (111) a la jurisdicció civil. Aquestes peticions tractaven, en la seva majoria, sobre notificacions d’embargaments, sobre la identificació dels valors de titularitat de les persones o entitats i sobre la pràctica de proves en procediments de diversa índole interposats davant diferents instàncies judicials, amb sol·licituds de dades o documentació.
