Salta el menú de navegació i ves al contingut

EROSKI CONSUMER, el diari del consumidor

Cercador

logotip de fundació

Canals d’EROSKI CONSUMER


Estàs en la següent localització: Portada > Economia domèstica

Aquest text ha estat traduït per un sistema de traducció automàtica. Més informació, aquí.

Quan baixaran els tipus d’interès en els crèdits personals?

Fins que la morositat no comenci a caure i la banca estabilitzi la seva situació, els préstecs amb prou feines es rebaixaran

En economia són molts els exemples que posen de manifest que ni tot és negre, ni tot és blanc. Encara que molts ciutadans tracten d’entendre com determinats moviments afecten a la seva butxaca i a la seva vida quotidiana, la realitat exigeix explicacions molt complexes. Per exemple, per què quan puja el petroli el preu de la gasolina es dispara i quan baixa el denominat or negre, el combustible dels nostres vehicles amb prou feines ho nota? En l’àmbit bancari, la pregunta que es fan en aquests moments nombrosos clients va en aquest mateix sentit: per què si retallen els tipus d’interès oficials amb prou feines baixen els tipus aplicats en els crèdits personals? En l’últim any el preu del diner a Europa ha caigut des del 4,5% fins al 1%. No obstant això, els bancs segueixen sense fer efectiva la baixada del preu del diner en els tipus d’interès que cobren pels nous crèdits personals. Al març de 2008, el tipus d’interès mitjà al que es concedien aquests préstecs aconseguia el 9,83%; a tancament de març de 2009, se situava en el 9,73%, és a dir, només 0,1 punts percentuals menys. La tensió crediticia i la pujada de la morositat són les principals causes que expliquen la resistència de la banca a reduir els tipus dels seus préstecs. La majoria dels analistes coincideixen a subratllar que l’encariment dels préstecs es mantindrà fins que la situació financera es normalitzi.

Crèdits al 10%

En teoria, la trajectòria de l’Euribor, la remuneració dels dipòsits i els tipus d’interès aplicats a hipoteques i préstecs personals corren en paral·lel. Si els tipus d’oficials baixen, l’Euribor i la resta de tipus d’interès aplicats als productes financers també han de fer-ho. Si, per contra, els tipus oficials i l’Euribor pugen, s’eleven les rendibilitats dels dipòsits i s’encareixen els crèdits. En la pràctica, és cert que les entitats ajusten al màxim a la baixa la remuneració dels seus dipòsits quan els tipus cauen, i els tipus d’interès que ofereixen són molt similars als de l’Euribor. En els últims mesos, per exemple, han caigut molt les rendibilitats dels dipòsits, a la calor de la forta baixada que han experimentat els tipus d’interès oficials i l’índex europeu. En concret, aquest últim (de referència en el càlcul del cost de les hipoteques, però també de la remuneració que ofereixen els dipòsits) ha baixat des del 5,39% de juliol de 2008 fins a l’1,77% d’abril d’aquest any. Així, mentre al juliol de l’any passat van arribar a comercialitzar-se dipòsits al 6% TAE a un any, avui l’interès més alt ronda el 3%. En les imposicions a termini s’està reflectint amb contundència la rebaixa dels tipus d’interès oficials.

Les entitats són més poc inclinades a rebaixar els diferencials de les seves hipoteques i préstecs encara que, en etapes de creixement econòmic, per raons de competència sí que es veuen obligades a fer-ho. L’any 2002, encara que l’economia es desaccelerava (era l’etapa de l’esclat de la bombolla de les “puntocom”) els bancs van arribar a oferir diferencials en les seves hipoteques de fins al 0,10%, (en paral·lel, els tipus d’interès a Europa van disminuir des del 4,5% fins al 2%).

Els tipus d’interès han caigut al 1% i, no obstant això, els préstecs personals segueixen rondant el 10%

Davant la crisi actual, bancs i caixes no estan reflectint la baixada dels tipus (que han caigut des del 4,5% de finals de 2008 fins al 1% actual) en els seus préstecs. Segons dades del Banc d’Espanya, els bancs, caixes d’estalvis, cooperatives i establiments financers de crèdit, estaven cobrant al març una mitjana d’un 10,25% TAE per la concessió d’un nou préstec al consum fins a un any, quan al març de 2008 demanaven un 10,59% i al gener, un 11,93%. Les entitats que més han encarit aquest tipus de crèdits són les caixes, ja que al gener oferien crèdits al consum a un 13,18% TAE (gairebé dos punts més que al gener de 2008), mentre que els bancs demanaven un 11,58% TAE, enfront del 10,67% d’un any abans. On es nota la baixada és en els préstecs que es concedeixen de més d’un any i fins a cinc anys: al gener, es concedien al 9,29% i al març el tipus mitjà se situava en el 8,23%, més d’un punt percentual per sota. Les dades, en tot cas, reflecteixen les mitjanes, la qual cosa indica que és molt possible trobar entitats que sol·licitin tipus bastant més alts, i també algunes ofertes que aconsegueixin fins al 14% d’interès.

Per què no baixen?

Una dada que explica quin és el marge que tenen les entitats per relaxar els seus préstecs és veure quants dipòsits recolzen els crèdits concedits. Si no són capaços de captar dipòsits a un nivell alt com per compensar els préstecs, es veuran obligades a no baixar els tipus d’interès, perquè els seus resultats estaran en perill, segons comenta Covadonga Fernández, analista de Self Bank. Només en el primer trimestre de l’any, les cinc grans entitats financeres han vist caure els seus beneficis entre un 5% i un 33% respecte al mateix període de l’any anterior.

Entorn del 80% del balanç de les entitats es finança amb dipòsits i fons propis, una quantitat alta. No obstant això, en els últims mesos els bancs han començat a captar menys diners a través de dipòsits, precisament perquè les seves remuneracions són menys atractives per als estalviadors. De fet, les xifres de captació d’estalvi a través d’aquests productes estan baixant. Al gener, es van captar 51.877 milions d’euros en nous dipòsits, però al febrer la quantia va caure fins a 42.396 milions, un 18% menys, segons dades del Banc d’Espanya. I si la captació de dipòsits segueix caient, les entitats “es veuran obligades a seguir mantenint els tipus d’interès dels seus préstecs personals”, com assegura Covadonga Fernández. Per a Rafael Pampillón, professor de l’Institut d’empresa, la principal explicació a la resistència de la banca a rebaixar els seus préstecs està en la forta pujada de la morositat. A tancament de març, la taxa de morositat hipotecària aconseguia el 4,04% en el conjunt d’entitats financeres espanyoles, és a dir de cada 100 préstecs concedits, quatre no es cobren. La taxa històrica més alta del sistema. En el terreny dels préstecs personals, la taxa supera el 7% (de cada 100 préstecs concedits, més de set no es cobren). Aquest fet explica que als bancs ara els doni més por concedir préstecs. Ho fan, però com hi ha més probabilitats de no cobrar, els tipus que apliquen no baixen ni encara que ho faci l’Euribor o els tipus oficials.

Davant la por a no cobrar per l’elevada morositat, els bancs no apliquen les baixades dels tipus

Encara que baixin els tipus d’interès, la situació de cobrament de crèdits concedits en el passat segueix sent difícil. Si un comerciant demana un quilo de patates i li donen dos quilos pel mateix preu, en teoria pot vendre les patates més barates, ja que té més per vendre (si els tipus baixen, els crèdits poden concedir-se més barats, perquè el banc seguirà salvaguardant el seu marge de guanys). No obstant això, si en el carregament de patates moltes estan podridas, la reacció del botiguer serà pujar els seus preus. Amb els crèdits passa igual: com a molts dels concedits en el passat no es cobren, la banca no pot baixar la guàrdia i començar a concedir els nous més barats (encara que ara el seu cost sigui menor per la baixada dels tipus), perquè necessita refinanciarse i intentar obtenir els diners dels préstecs no cobrats per qualsevol via.

És difícil, per tant, posar data perquè els préstecs personals siguin més barats, però tot apunta al fet que la situació financera ha de normalitzar-se abans, la qual cosa exigeix una recuperació econòmica. Per tant, els tipus d’interès seguiran alts i no s’ajustaran a la baixa encara que els tipus oficials segueixin caient.

L'OFERTA ACTUAL

Els alts tipus d’interès dels crèdits al consum i l’enduriment de les condicions de concessió que imposen les entitats està provocant una menor demanda dels mateixos. Segons l’última enquesta sobre préstecs bancaris que s’inclou en el Butlletí Econòmic del Banc d’Espanya, la banca espanyola va endurir en l’últim trimestre de 2008 l’oferta de crèdit a llars i empreses no només respecte a trimestres anteriors, sinó a la resta de la Unió Europea. Les entitats només rebaixen els seus tipus d’interès si el client es vincula domiciliant nòmina, rebuts, i subscriu més productes.

A més, els tipus d’interès varien en funció de la finalitat o l’ús que es vagi a fer dels diners. Els crèdits per finançar estudis solen ser els més barats; els segueixen els específics per finançar cotxes. Una mica més cars són els que s’utilitzen per finançar viatges, reformes o altres capritxos o béns de consum. També el seu cost és superior si es volen amortitzar a menys termini.

  • Caja Madrid explica des de l’any passat amb el “Crèdit Pots Més”, a un tipus d’interès fix del 7,60%, per a la compra de vehicle. En 2009, el tipus d’interès aplicat no ha variat respecte a 2008. Poden sol·licitar-se fins a 60.000 euros, a retornar en fins a 96 mesos. Aquest préstec aplica una comissió d’obertura, d’estudi i cancel·lació del 1%.
  • Banesto tampoc ha modificat les condicions del seu préstec “15-30-40” en 2009 (les manté invariables respecte a 2008, quan va engegar el producte). Amb aquest préstec es pot tornar a disposar de tot el capital sol·licitat inicialment als 15, 30 o 40 mesos. Durant els sis primers mesos no aplica cap tipus d’interès, encara que durant la resta del període l’interès se situarà entre el 10,90% i el 12,30%.
  • Banc Popular ofereix el seu crèdit personal bonificat al 7% el primer any, i la resta a la mitjana de la UEM que ronda el 9%.
  • Bancaixa si es té domiciliada la nòmina ofereix un interès que va del 8% al 9%.
  • En Banc Sabadell comercialitza el préstec “BS Crèdit Familiar”. L’entitat dona la possibilitat de subscriure el producte a interès fix (del 10%) o variable (lligat a l’Euribor més un diferencial del 4%). El termini d’amortització màxim és de 96 mesos i permet sol·licitar fins a 60.000 euros. La comissió d’obertura és de l’1,9%, la d’estudi, del 0,5% i la de cancel·lació anticipada o total, del 3% en els préstecs a tipus fix i de l’1,5% en préstecs amb interès variable.
  • En Banc Cetelem, un cotxe nou d’uns 25.000 euros pot finançar-se al 80% amb un crèdit al 10,56% a 36 mesos. El tipus baixa si es perllonga el termini d’amortització. L’entitat sol·licita un interès del 10,03% si se subscriu el préstec a 48 mesos. Si es finança en un any, el tipus s’eleva fins al 14,67%. En aquesta entitat, els préstecs per realitzar reformes són una mica més cars. A un any, una reforma de 20.000 euros pot finançar-se al 16,12% a dotze mesos, a l’11,96% a 36 mesos o a l’11,42% a 48 mesos.

RSS. Sigue informado

Et pot interessar:

Infografies | Fotografies | Investigacions