Article traduït per un sistema de traducció automàtica. Més informació, aquí.

Quan traspassar un fons d’inversió?

Si el rendiment d'un fons d'inversió no és l'esperat, es pot traspassar sense que l'operació comporti cap recàrrec
Per José Ignacio Recio 10 de gener de 2017
Img coins 9486031280
Imagen: stevepb

Els fons d’inversió permeten fer créixer els diners en un compte, i també protegir els estalvis. A més, traspassar un fons d’inversió pot resultar beneficiós si es coneix en quin moment fer-ho. En aquest article es donen totes les claus per encertar i saber quan traspassar un fons d’inversió: una vegada esgotat el rendiment, quan hi ha comportaments imprevists o un canvi d’escenari econòmic. També explica com fer un traspàs sol parcial.

Imagen: stevepb

Els fons d’inversió són un producte molt flexible, ja que es poden traspassar a qualsevol moment. Amb aquesta acció es permet protegir els estalvis d’una manera més eficaç. A més, aquest moviment no requereix de cap comissió ni altres despeses en la seva gestió, sempre que es compleixi amb un requisit bàsic: que es formalitzi des de la mateixa entitat financera. Però no sempre és aconsellable traspassar un fons d’inversió, ja que molts estan dirigits a permanències a mitjà i llarg termini.

A continuació de descriuen els escenaris en els quals traspassar un fons d’inversió sí resulta beneficiós.

1. Traspassar un fons sense rendiment

El moment en el qual s’hagin cobert les expectatives de rendibilitat és perfecte per canviar d’estratègia en la inversió. I una de les millors opcions és traspassar els títols cap a un altre fons que compti amb un potencial de revaloració més elevat. Serà una forma d’actualitzar la cartera dins del mateix model de gestió, sense haver d’assumir cap classe de despeses addicionals per l’operació.

2. Comportaments imprevists del fons d’inversió

Un altre dels escenaris apropiats per a un traspàs dels fons d’inversió és quan el seu rendiment no és l’esperat al principi: bé per un error de l’usuari o per les pròpies condicions del mercat.

Per esmenar aquesta incidència, no hi haurà més remei que assumir l’equivocació i optar per altres productes més rendibles, fins i tot canviant d’actiu financer si fos necessari. En aquests casos, caldrà actuar amb molta agilitat i sense por a prendre la decisió. La diferència pot suposar molts euros en el compte dels inversors.

3. Canvis en la conjuntura econòmica

Qualsevol variació en l’escenari econòmic ha de comportar una revisió de la cartera. Per a això, cal tenir en compte els paràmetres que van apareixent: inflació, creixement econòmic, política monetària, etc.

Aquest canvi en la conjuntura precisa un traspàs dels fons i plantejaments emmotllats a la nova realitat que poden implicar una variació substancial en la cartera d’inversió. Els fons flexibles són una alternativa per adaptar-se, fins a cobrint la divisa (euros) per protegir els estalvis amb major eficàcia.

FondosImagen: lorenzocafaro

4. Traspassar quan el perfil d’inversió es modifica

Amb certa freqüència, el model d’estalvi de la persona varia d’agressiu a defensiu. O viceversa. Est és el moment per realitzar una modificació en les inversions: es poden reforçar els actius de renda fixa o variable per satisfer els interessos a través del traspàs d’uns fons a uns altres més aconsellables.

Aquesta estratègia resulta molt útil per actualitzar les carteres d’inversió cada cert temps. En qualsevol cas, aquests moviments no tenen per què ser bruscs, sinó que poden desenvolupar-se a poc a poc.

5. Traspàs parcial del fons d’inversió

No fa falta que el traspàs dels fons d’inversió afecti a la totalitat de les aportacions econòmiques invertides, ja que poden formalitzar-se traspassos parcials. Aquesta operació és molt senzilla, ja que solament caldrà indicar el nombre de títols que es desitgen traspassar. Es tracta d’una estratègia d’inversió molt àgil per no perdre posicions en el fons subscrit, però també per aprofitar les noves oportunitats de negoci que poden presentar-se en els fons.