Artigo traducido por un sistema de tradución automática. Máis información aquí.

A rebaixa do Euribor non logra frear o crecemento da morosidade

Os préstamos dubidosos de cobro multiplícanse por catro e regresan a niveis de 1997
Por mediatrader 17 de Marzo de 2009

A morosidade dos créditos concedidos por bancos, caixas e cooperativas a empresas e particulares subiu do 3,38% con que pechou 2008, ao 3,80% en xaneiro, co que alcanzou os 72.048 millóns de euros, segundo os datos publicados onte polo Banco de España. Esta porcentaxe cuadriplica o cociente do 0,95% rexistrado no mesmo mes de 2008 e non se alcanzaba un similar desde maio de 1997, aínda que entón o volume de moura en termos absolutos era de 11.500 millóns.

As máis prexudicadas están a ser as caixas, cun volume de crédito dubidoso de 39.391 millóns de euros

Pese ao descenso do Euribor, a taxa de moura avanza a un ritmo descoñecido en toda a serie histórica. A causa principal é o aumento do paro, que contrarrestou os efectos da caída do indicador hipotecario, que onte volveu marcar un mínimo histórico. Este repunte da morosidade tamén se atribúe á deterioración do sector inmobiliario, que colocou en posición complicada a promotoras e construtoras.

As máis prexudicadas están a ser as caixas, cuxa taxa de moura pasou do 3,8% rexistrado en decembro ao 4,5% de xaneiro. En total, estas entidades suman un volume de crédito dubidoso de 39.391 millóns de euros e algúns expertos non descartan que nalgúns casos chéguese ao 7%.

Os bancos sitúanse a continuación, cunha moura do 3,17%, fronte ao 2,81% de decembro de 2008, e un volume de crédito dubidoso de 25.690 millóns de euros. Finalmente, as cooperativas de crédito tiñan a peche do primeiro mes do ano unha moura do 3,24%, cando un mes antes situábase no 2,81%, resultado dun volume de 3.099 millóns de euros de préstamos dubidosos.

A débeda hipotecaria das familias crece ao ritmo máis baixo de toda a serie histórica
A diferenza de crises anteriores, a morosidade crece agora máis rápido porque ao tres recibos impagados, todo o crédito considérase dubidoso. Isto provoca que a cifra suba antes e que baixe tamén con máis rapidez. Con anterioridade, con todo, cualificábanse os impagados por porcentaxes sobre o total do crédito cun calendario longo no tempo.

Débeda hipotecaria

Por outra banda, o Banco de España sinalou que a débeda hipotecaria das familias aumentou ao seu ritmo máis baixo de toda a serie histórica (4,2%), aínda que se mantén en cifras marca en termos absolutos (674.294 millóns).

O pasivo por compra de vivenda dos fogares españois creceu un 0,1%, tras caer un 0,07% no último mes de 2008, algo que non ocorría desde agosto do ano 2001.

Os créditos ao consumo caeron un 0,9%. Sumando ambos os conceptos (débeda hipotecaria e créditos ao consumo), o endebedamento total dos fogares situouse en 909.535 millóns de euros no primeiro mes do ano, un 3,9% máis con relación ao mesmo período do ano anterior, e unha caída do 0,1% en comparación coa cifra rexistrada ao peche de decembro.

Máis falta de pagamentos e menos empresas

O importe dos efectos de comercio devoltos impagados elevouse a 1.961 millóns de euros durante o mes de xaneiro, cifra superior nun 37,3% á do mesmo mes de 2008, segundo o Instituto Nacional de Estatística (INE).

O número de efectos de comercio devoltos por falta de pagamento creceu no primeiro mes do ano un 28,8%, ata 664.385, mentres que o importe medio destes efectos incrementouse un 6,7%, ata os 2.952 euros.

A porcentaxe dos efectos de comercio impagados sobre vencidos alcanzou o 6,4%, sete décimas máis que o rexistrado en decembro de 2008.

Outro dato negativo dado a coñecer polo INE é que o número de novas sociedades mercantís reduciuse un 44,7% en xaneiro, ata un total de 6.479 empresas. Son así xa 21 os meses en que descende a creación de empresas en taxa interanual. No primeiro mes do ano pasado creáronse 11.719 sociedades mercantís, case o dobre que en xaneiro de 2009.

Para a constitución das sociedades creadas en xaneiro pasado subscribíronse máis de 609 millóns de euros, un 46,7% menos que en igual mes de 2008, mentres que o capital medio desembolsado rexistrou unha caída do 3,6%, ata 94.000 euros.