Convén familiarizarse co nome de euribor plus, xa que case con toda seguridade será o novo índice de referencia para as persoas que contraten un crédito hipotecario nos próximos anos. É moi probable que sexa así a partir de 2015. Non é a primeira vez que se tenta substituílo. Xa houbo un errado, o IRS (Interest Rate Swap), que non frutificou, entre outras razóns, por ser máis caro que o euribor. Nesta reportaxe explícase en que consiste o novo euribor, así como por que se ha decido cambialo e que suporá para os subscritores dunha hipoteca.
Por que substituír ao euribor
O motivo da previsible substitución do índice de referencia é dotar dunha maior transparencia ás operacións de compra dunha vivenda ante as reiteradas manipulacións do euribor por parte dalgúns bancos internacionais. As autoridades económicas comunitarias queren cambialo por un sistema que ofreza maior confianza aos subscritores dun crédito hipotecario. Pero, que diferenzas atoparán os usuarios con esta nova medición?
Euribor plus achegará un maior grao de transparencia, que notarán enseguida os implicados nestas operacións
A principal é que o novo índice de referencia calcularíase sobre operacións xa realizadas no mercado interbancario, de acordo aos tipos de interese que se prestan os bancos e non aos tipos estimados por estes. Así se eliminarán as posibles manipulacións. No entanto, xa hai un índice que reflicte estas constantes e que se calcula a partir de operacións de crédito realizadas diariamente, como é eonia, pero cuxa aceptación por parte dos usuarios é minoritaria e hai moi poucas hipotecas vinculadas a esta referencia.
Ademais, mentres o euribor pode calcularse a seis ou doce meses, nas operacións no mercado interbancario -no que se basearía o novo índice-, apenas superan o prazo duns poucos meses. Por iso é polo que os expertos incidan en alongar os prazos a varios anos, aínda que, ao calcularse a prezos reais, conseguirase un comercio máis axustado ás demandas do sector.
Cando entrará en vigor o euribor plus?
Non hai data definitiva que concrete cando se empezaría a aplicar o euribor plus entre os subscritores dalgún crédito hipotecario, pero todo fai pensar que se implantará durante o próximo exercicio, en 2015. En calquera caso, quen subscriba un contrato hipotecario nas próximas semanas aínda terá que formalizalo baixo as características do índice de referencia europeo en vigor.
A pregunta crave de quen desexan comprarse unha vivenda é se o euribor plus encareceralles ou non as hipotecas. Non hai unanimidade no diagnóstico por parte dos analistas. Ao ser un proceso en fase de construción, aínda non están detalladas as súas achegas. Tamén se descoñece o seu proceso de substitución, polo que alimenta moitas incógnitas que só o tempo esclarecerá. O que si achegará é un maior grao de transparencia que notarán os implicados nestas operacións, xa que se baseará sobre operacións xa realizadas e non sobre estimacións, como ata agora.
O Euribor, en mínimos históricos
Estes movementos no mercado bancario chegan nun momento en que a evolución do índice de referencia europeo é moi favorable para os intereses das persoas que teñan contratada unha hipoteca vinculada ao euribor. Na actualidade, tras romper a barreira do 0,5%, sitúase no 0,339%, o que proporciona un maior alivio para quen desexen comprar unha vivenda nos próximos días. Por todo iso, parece normal a incerteza sobre se o novo sistema mellorará as condicións de subscrición ou non.
O 93,9% das hipotecas constituídas en agosto deste ano utiliza un tipo de interese variable, fronte ao 6,1% de tipo fixo, segundo os últimos datos divulgados polo Instituto Nacional de Estatística (INE). O euribor é o tipo de referencia máis utilizado na constitución de hipotecas a interese variable e supón o 89,9% dos novos contratos.
Ademais, o tipo de interese medio para as hipotecas constituídas sobre vivendas é do 3,76%, un 12,4% inferior ao rexistrado en agosto de 2013.
